La mora en los créditos a las familias alcanzó el 18% en julio y acumula 21 meses de subas
El nivel de irregularidad aumentó 10,3 puntos porcentuales en un año. Más de uno de cada cuatro titulares de crédito se encuentra en mora. La Rioja encabeza el ranking de las provincias con mayor morosidad.
Un aumento sostenido
La morosidad en los créditos a las familias volvió a aumentar en julio y alcanzó el 18% del total de los préstamos, según el Monitor Mensual de Crédito a las Familias elaborado por Eco Go y la Universidad Austral.
El indicador acumula 21 meses consecutivos de subas y registró un aumento de 10,3 puntos porcentuales en la comparación interanual.
Más de uno de cada cuatro deudores en mora
Si se analiza el impacto por cantidad de personas y no solo por los montos adeudados, la proporción de deudores en mora trepó al 26,6% del total de titulares de crédito.
Esto implica un incremento de 0,3 puntos porcentuales en el mes y de 8,3 puntos porcentuales frente a julio de 2025.
El stock total de deuda
Por su parte, el stock total de deuda de las familias ascendió a $99,4 billones a precios de julio de 2026.
En términos reales, el crédito registró una contracción del 0,7% respecto de junio, aunque todavía sostiene una expansión del 4,7% interanual.
Dónde se concentra la morosidad
Al analizar el origen de los préstamos:
| Sector | Participación | Mora por monto |
|---|---|---|
| Sistema financiero tradicional | 85,4% ($84,9 billones) | 15,8% |
| Proveedores no financieros de crédito (PNFC) | 14,6% ($14,5 billones) | 31,3% |
Aunque tienen una participación menor en el total, los PNFC —entre los que se encuentran las emisoras de tarjetas no bancarias y las fintechs— presentan un nivel de morosidad significativamente más elevado: alcanza el 31,3%, por lo que concentran la mayor fragilidad del sistema.
Un dato positivo
Como dato positivo, el informe destacó la evolución de la mora operativa, que contempla los atrasos correspondientes a las situaciones 3 y 4 y excluye la cartera irrecuperable en situación 5.
Este indicador se ubicó en 11,8% del crédito y comenzó a mostrar señales de estabilización.
Las provincias con mayor morosidad
La morosidad también presenta diferencias significativas según la provincia.
Mayor mora por monto:
- La Rioja: 25,3%
- Santa Cruz: 23,6%
- San Luis: 23,5%
Menor mora por monto:
- La Pampa: 9,6%
- Ciudad Autónoma de Buenos Aires: 12,4%
- Entre Ríos: 14%
Endeudamiento en relación con la actividad económica
El informe analizó la relación entre el crédito a las familias y el Producto Bruto Geográfico (PBG) de cada provincia.
Los mayores niveles se registraron en:
- Tucumán: 13,5%
- Catamarca: 12,3%
- Formosa: 11,8%
Estas provincias presentan así los niveles más elevados de endeudamiento en relación con su actividad económica.
Evolución mensual del crédito real
En cuanto a la evolución mensual del crédito real:
- La Pampa fue la única provincia que registró un crecimiento, con una suba del 0,5%
- Chaco tuvo la mayor caída, con una contracción del 2,1% en términos reales
Para tener en cuenta
- Mora en créditos a las familias: 18% en julio
- Meses consecutivos de subas: 21
- Aumento interanual: 10,3 puntos porcentuales
- Deudores en mora: 26,6% del total de titulares
- Stock total de deuda: $99,4 billones
- Mayor mora: La Rioja (25,3%), Santa Cruz (23,6%) y San Luis (23,5%)
- Menor mora: La Pampa (9,6%), CABA (12,4%) y Entre Ríos (14%)
- Mayor endeudamiento en relación al PBG: Tucumán, Catamarca y Formosa
- Mayor caída del crédito real: Chaco (-2,1%)
¿Creés que esta situación de morosidad puede seguir creciendo? ¿Cómo afecta el endeudamiento a las familias de tu provincia? Contanos tu opinión.
Fuente: Ámbito
